Кризисы в экономике россии по годам. Самые масштабные экономические кризисы последнего столетия Хронология появления мировых финансовых кризисов

1857-58 годы

С полной уверенностью можно назвать первым мировым кризисом финансовый и экономический кризис 1857 –1858 годов. Начавшись в США, он быстро перекинулся в Европу, затронув экономику всех крупнейших европейских стран, но больше всех пострадала Великобритания, как главная промышленная и торговая держава.

Несомненно европейский кризис усугубила завершившаяся в 1856 году Крымская война, однако все же главным фактором вызвавшим кризисные явления экономисты называют небывалый рост спекуляций. Объектами спекуляций большей частью были акции железнодорожный компаний и предприятий тяжелой промышленности, земельные участки, зерно.

Исследователи отмечают, что в спекуляцию даже пошли деньги вдов, сирот и священников. Спекулятивный бум сопровождался небывалым накоплением денежной массы, увеличением объемов кредитования и ростом курсов акций: но в один прекрасный день все это лопнуло как мыльный пузырь.

В XIX столетий eщё не имели четких планов по выходу из экономических кризисов. Однако приток ликвидных средств из Англии в США помог в начале ослабить последствия кризиса, а затем и полностью преодолеть его.

1914 год

Толчок новому глобальному экономическому кризису дало начало Первой мировой войны. Формально причиной кризиса послужила тотальная распродажа бумаг иностранных эмитентов правительствами Великобритании, Франции, Германии и США с целью финансирования военных действий.

В отличие от кризиса 1857 года он не распространялся из центра на периферию, а возник одновременно во многих странах. Крах произошел на всех рынках сразу, как товарных, так и денежных. Только благодаря вмешательству Центральных банков экономика ряда стран была спасена.

Особенно глубоким кризис оказался в Германии. Захватившие значительную часть европейского рынка Англия и Франция закрыли туда доступ немецким товарам, что и стало одной из причин развязывания Германией войны. Заблокировав все немецкие порты, английский флот поспособствовал наступлению в 1916 году в Германии голода.

В Германии, как и в России кризис был отягощен революциями, ликвидировавшими монархическую власть и полностью изменившими политический строй. Эти страны дольше и болезненнее всех преодолевали последствия социального и экономического упадка.

"Великая депрессия" (1929-1933)

"Чёрным четвергом" стало на Нью-Йоркской фондовой бирже 24 октября 1929 года.

Резкое снижение стоимости акций (на 60 -70 %) привело к самому глубокому и продолжительному в мировой историй экономическому кризису. "Великая депрессия" длилась около четырех лет, хотя её отголоски давали о себе знать вплоть до начала Второй мировой войны.

Больше всего кризис затронул США и Канаду, однако от него серьезно пострадали также Франция, Германия и Великобритания. После Первой мировой войны США встали на путь стабильного экономического роста, миллионы держателей акций увеличивали свой капиталы, быстрыми темпами рос и потребительский спрос.

Казалось бы кризис ничто не предвещало.Все обвалилось в одночасье. За какую-то неделю крупнейшие акционеры по самым скромным подсчетам лишились 15 млрд. долларов. В США повсеместно закрывались заводы, рушились банки, а на улицах оказалось около 14 млн. безработных, резко возрос уровень преступности.

На фоне непопулярности банкиров грабители банков в США были чуть ли не национальными героями. Промышленное производство в этот период в США сократилось на 46 %, в Германии на 41 %, во Франции на 32 %, в Великобритании на 24 %.

Уровень промышленного производства за годы кризиса в этих странах был фактически отброшен к началу XX столетия.

Исследователи "Великой депрессии", американские экономисты Оханиан и Коул считаают, что если бы экономика США отказалась от мер администрации Рузвельта по сдерживанию конкуренции на рынке, то страна могла бы преодолеть последствия кризиса на 5 лет раньше.

"Нефтяной кризис" 1973-75 годов

Все основания называться энергетическим имеет кризис, который произошел в 1973 году.

Спровоцировала его арабо-израильская война и решение арабских стран-членов ОПЕК ввести нефтяное эмбарго по отношению к государствам, поддерживающим Израиль.

На фоне резкого сокращения добыча нефти цены на "черное золото" в течение 1974 года выросли с $3 до $12 за баррель. Больнее всего нефтяной кризис ударил по США. Страна впервые столкнулась с проблемой нехватки сырья.

Этому поспособствовали и западноевропейские партнеры США, которые в угоду ОПЕК прекратили поставки нефтепродуктов за океан. В специальном послании конгрессу президент США Ричард Никсон призвал сограждан к максимальной экономии, в частности, по возможности, не пользоваться автомобилями.

Энергетический кризис серьезно затронул экономику Японии, которая, казалось, была неуязвима перед глобальными экономическими проблемами. В ответ на кризис правительство Японии разрабатывает ряд контрмер: увеличивает импорт угля и сжиженного природного газа, приступает к ускоренному развитию ядерной энергетики.

При этом на экономику СССР кризис кризис 1973 -75 годов оказал положительное воздействие, так как поспособствовал увеличению экспорта нефти на Запад.

"Российский кризис" 1998 года

Страшное слово "дефолт" граждане нашей страны впервые услышали 17 августа 1998 года.

Это был первый в мировой историй случай, когда государство объявляло дефолт не по внешнему, а по внутреннему долгу, номинированному в национальной валюте. По некоторым данным, внутренний долг страны составлял 200 млрд. долларов.

Это стало началом тяжелейшего финансово-экономического кризиса в России, который запустил процесс девальвации рубля. Буквально за полгода стоимость доллара выросла с 6 до 21 рубля.

Реальные доходы и покупательная способность населения снизились в несколько раз. Общее количество безработных в стране достигло 8 .39 млн. человек, что составляло около 11 .5 % экономически активного населения РФ.

Причиной кризиса эксперты называют множество факторов: обвал азиатских финансовых рынков, низкие закупочные цены на сырье (нефть, газ, металлы), провальную экономическую политику государства, возникновение финансовых пирамид.

По подсчетам Московского банковского союза общие потери российской экономики от августовского кризиса составили 96 млрд. долларов: из них корпоративный сектор утратил 33 млрд. долларов, а население лишилось 19 млрд. долларов.

Однако, некоторые эксперты считают эти данные явно заниженными. За короткий срок Россия превратилась в одного из крупнейших должников в мире.

Только к концу 2002 года правительству РФ удалось преодолеть инфляционные процессы, а с началом 2003 года рубль стал постепенно укрепляться, чему во многом поспособствовал рост цен на нефть и приток иностранного капитала.

Глобальный экономический кризис 2008 года

Самый разрушительный кризис современности — это кризис 2008 года, который начался в США.

Войдя в новый год с финансовым и ипотечным кризисами, которые начались eщё в 2007 году, американская экономика — самая крупная в мире — дала толчок второй волне кризиса, распространившегося на весь мир.Возникновение кризиса связывают с рядом факторов: общей цикличностью экономического развития; перегревом кредитного рынка и явившегося его следствием ипотечного кризиса; высокими ценами на сырьевые товары (в том числе, нефть); перегревом фондового рынка.

Наиболее существенным итогом первой волны кризиса стал крах в мае 2008 года пятого по величине американского инвестиционного банка Bear Stearns, занимавшего второе место в США среди андеррайтеров ипотечных облигаций.

Ипотечный кризис в США спровоцировал в сентябре 2008 года кризис ликвидности мировых банков: банки прекратили выдачу кредитов, в частности кредитов на покупку автомобилей. Как следствие, объёмы продаж автогигантов начали сокращаться.

Три автогиганта Opel, D aimler и Fordсообщили в октябре о сокращении объёмов производства в Германии.

Из сферы недвижимости кризис перекинулся на реальную экономику, началась рецессия, спад производства.

Сразу же вслед за США жесткому воздействию финансового кризиса подверглась европейская экономика.

Из-за того, что в результате кризиса серезно снизился рост экономики, во многих странах рзгорелся долговой кризис, который eщё больше усугубил положение экономики и жизни в целом в этих странах и не только. Крупные кредитно-рейтинговые агентства снизили рейтинги большинства развитых стран.

Масштабы и результаты кризиса былы настолько серезными, что при нем проявились почти все виды экономических кризисов. В результате международная экономика погрузилась в глобальную рецессию, которую принято называть “Великая рецессия” . По мненнию многих экономических экспертов, этот мировой экономичесекий кризис продложается до сих мор.

За всю историю современного человечества на планете более 2 десятков раз случались мировые экономические кризисы - негативные явления в политической, финансовой, банковской, социальной сфере, приводящие к:

• дисбалансу между потребительским спросом и имеющимися остатками на предприятии;
• сокращению объемов выпуска продукции;
• изменениям в ценовой политике, системе взаиморасчетов;
• безработице и бедности;
• краху крупнейших предприятий, банков и банкротству физических лиц.

Кризисы, по мнению специалистов, носят стихийный характер, их невозможно предугадать и предотвратить.

Мировой экономический кризис 1929 года

В частности, таковым оказался мировой экономический кризис 1929 года, когда в одночасье упала ценность акций, снизилась деловая активность, повлекшая за собой последствия в виде безработицы, банкротства финансовых и производственных компаний, инфляцию, крах сельскохозяйственной системы. Точные причины «Великой депрессии» не называют, но сводятся они в основном к следующему - создание «биржевого пузыря», монетаризм, нехватка денежной массы, рост маржинальных . Выйти из такого состояния США и ряд иных стран Северной и Южной Америки смогли только к 1932 году, когда были внедрены мероприятия, направленные на изменение социальной, политической и банковской сферы.

Мировой экономический кризис 2008 года

Сопоставимым по масштабам с «Великой депрессией» называют мировой экономический кризис 2008 года, когда впервые за историю современного человечества такой показатель как ВВП показал отрицательную динамику. Рухнула мировая торговля, пересмотрено «господство» доллара, отмечается существенный рост цены на нефть и золото. В этот период начали говорить о неравенстве доходов, о повсеместной безработице и нищете. Руководство для выхода из кризиса послужила международная декларация, в которой содержались советы относительно пересмотра деятельности финансовых институтов, реорганизации рыночных отношений, корректировки социальной политики.

Последствия мирового экономического кризиса

Конечно, безрезультатно рассматриваемые явления пройти не могли. Антикризисные меры, направленные на восстановление экономики, позволяли постепенно решать накопленные проблемы и стабилизировать ситуацию на рынке. Как правило, последствия мирового экономического кризиса - это:

• снижение цен, инфляции, стабилизация спроса и пересмотре зарплат относительно имеющихся расходов и потребительской корзины;
• пересмотр ставок на , привлечение иностранных капиталов для создания «денежной подушки»;
• насыщение банков валютой;
• решение вопросов об образовании, медицине, привлечение безработных на освоение новых территорий и районов.

Причины мирового экономического кризиса

Как было озвучено выше, причинами кризисных явлений могут стать:

• сложная социально-политическая обстановка;
• неумелое финансово-экономической управление;
• перенасыщение рынков предположениями (конкуренция);
• стихийные явления (катаклизмы, войны, катастрофы);
• рискованные решения относительно развития банков и финансовых институтов.

Внутренние и внешние причины мирового экономического кризиса развиваются не сразу, а накапливаются, вводя государство в состояние депрессии, рецессии, дестабилизации. А потому при появлении первых признаков этих явлений важно пересматривать политические решения и быстро реагировать на изменчивую экономику.

Проблема мирового экономического кризиса

Перечисленные выше причины кризисных явлений признаются последствием развития экономики. Эксперты уверены, что там, где наблюдается стабильность, обязательно появляется и дисбаланс. В капиталистическое время он был вызван недопроизводством, в современности - перепроизводством. Дисбаланс возникает на фоне неумелого управления имеющимися ресурсами, желания получить большее, не улучшая и не корректируя процесс. Государства стремятся к господству и не уделяют внимания накопившимся задачам. В этом и заключается основная проблема мирового экономического кризиса или дисбаланса.

Условия мирового экономического кризиса

Что же делать организациям и государствам в целом, если кризиса избежать не получается? Важно понять и переосмыслить его условия. Как правило, люди воспринимают ситуацию негативно, не желают принять ее и извлечь из нее пользу. А ведь условия мирового экономического кризиса можно сводить не только к краху производства, банковской системы, социального дисбаланса, а еще и к выгодам:

• пересмотр цен на нефть, активы, золото и валюту, как следствие замедление инфляции;
• снижение поставок импортных товаров, возможность повысить конкурентоспособность своей продукции;
• повышение производительности и желания сотрудников трудиться, чтобы не потерять работу.

История мировых экономических кризисов

Перечисленные условия, параметры и причины дисбаланса прослеживаются на протяжении всех этапов развития человечества. Так, история мировых экономических кризисов началась с 1857 года, когда произошел крах рынка акций в США и разорение многих железнодорожных компаний. В Европе крах фондовых рынков из-за "жесткого кредитования" Латинской Америки и обесценивания недвижимости в Австрии и Германии произошел в 1873 году. Мировая война в 1914 году также послужила поводом для развития кризисных явлений. О "Великой депрессии" и современном кризисе 2008 года уже было рассказано ранее.

Типы экономических кризисов

Итак, существует несколько причин для возникновения дисбаланса. Их разновидность и направленность позволяет выделить следующие типы экономических кризисов:

• циклический, который возникает на фоне перепроизводства, росте издержек, устаревшей структуре производственного цикла;
• промежуточный, который считается локальным и затрагивает только определенные сферы. Он появляется из-за противоречий в банковской и экономической сфере;
• отраслевой, который затрагивает отдельные отрасли, например, нефтяную или золото-валютную;
• структурный, основанный только технологическом дисбалансе, отсутствии развития отрасли или производства.

Фазы экономического цикла

Любой из указанных типов экономического кризиса наступает после нарушения равновесия, то есть сбалансированности между потребительским спросом и производством. В этом случае наблюдается предсказуемая цикличность, когда период роста сменяется спадом или отсутствием развития. Это так называемые фазы экономического цикла, в которые включены:

• спад, для которого характерно перепроизводство, накопление складских остатков, падение спроса на капитал и инвестиции, рост безработицы;
• депрессия, при которой наблюдается рост безработицы, появляется возможность скопить капитал для дальнейшего развития, происходит процесс переформатирования или реструктуризации экономики;
• подъем, который несет с собой сокращение числа безработных, рост спроса на потребительские товары и инвестиции;
• бум, когда вновь происходит перенасыщение производственных мощностей, так называемый инфляционный разрыв.

Пути преодоления мировых финансовых кризисов

Для того чтобы стабилизировать ситуацию в стране, необходимо выбрать краткосрочные или долгосрочные пути преодоления мировых финансовых кризисов, к которым относятся следующие меры:

• развитие сельского хозяйства;
• увеличение гуманитарной помощи и корректировка социальной политики;
• решение проблемы продовольственных запасов;
• создание и увеличение золото-валютных резервов;
• расширение обрабатываемых площадей и привлечение людей к общественным работам;
• пересмотр ценовой политики.

Все это в конечном итоге позволит улучшить благосостояние населения и вывести страну на фазу подъема для дальнейшего развития.

В истории зафиксированы множе­ство разной силы и длительности спадов, обычно называемых эконо­мическими кризисами. Все кризисы XIX и XX ве­ков до 1970 года проходили в усло­виях стабильных денежных систем, основанных на золоте. В ХХ веке необычайный по длительности и масштабам кризис с 1929 по 1938 год был назван Великой деп­рессией. Он началася 24 октября 1929 года, когда рухнул фондовый рынок США. За этот период обанкротилась при­мерно половина банков, четверть жителей США стали безработными, а треть населения оказалась за чер­той бедности. Кейнс указал практический выход из кризисной ситуации, который воп­лотился в Новом курсе президента США Ф.Рузвельта. Центральное место среди них зани­мал закон Гласса-Стиголла от 16 июня 1933 года, который запрещал коммерческим банкам осуществлять инвестирование и создавать банков­ские холдинги, через которые обыч­но осуществлялись спекулятивные операции на рынке акций. Этим же актом была создана Федеральная корпорация по страхованию депози­тов.

После второй мировой войны с различной степенью интенсивности развивались кризисы 1948-1949, 1953-1954, 1957-1958, 1960-1961, 1969-1970 годов.

Кризис 1974-1975 годах развивался почти одновременно во всех от­раслях промышленности США. Кри­зис был вызван, главным образом, нефтяным эмбарго, которое ввели арабские страны-экспортеры нефти после Войны Судного Дня (1973 год). Нефть подорожала в четыре раза. За 1970-1974 годы цены на сырьевые товары возросли на 87%. Кризис по­влиял на инвестиционную деятель­ность и жилищное строительство (спад более 50%). Число безработ­ных в США выросло до 8,5 млн чел. Продовольственный кризис был выз­ван недостатком продовольствия, особенно зерновых. Сказались не­урожаи 1972 и 1974 годов. Запасы зерна сократились в 2 раза, а цены в середине 70-х годов повысились на 70-90%.

Самым продолжительным за пос­левоенный период был мировой эко­номический кризис 1980-1982 годов. Причинами кризиса были Исламская революция в Иране, после чего в Те­геране были взяты в заложники аме­риканские дипломаты, нападение Ирака на Иран и пр. В результате мировые цены на нефть выросли в три раза. Кризис охватил все страны. Индекс промышленного произ­водства в развитых странах соста­вил в 1982 году 95,5% по отношению к 1979 году, в развивающихся стра­нах - 87,5%. Падение производства в США в 1982 году равнялось 8,2%, в странах - членах ЕЭС - 1,2%. Кризис 1990-1991 годов был выз­ван крахом переоцененных акций мно­гих компаний США и мира, кризисом инвестиций (вложения не принесли запланированного дохода) и т. п. Ре­цессия началась в США и перекину­лась на остальные мировые рынки.

Кризис 1997-1998 годов начался с краха банковской системы в Чехии весной 1997 года, осенью того же года он охватил Малайзию и Таиланд. В начале 1998 года кризис распрос­транился на Индонезию, Южную Ко­рею и Японию. В августе 1998 года он достиг России, затем перемес­тился в Бразилию и Аргентину. Осо­бенность глобального финансового кризиса 1997-1998 годов состоит в том, что это первый кризис, поразив­ший большинство стран с развиваю­щимися рынками. Нацио­нальные фондовые индексы за тот же период упали в 11 раз в Индоне­зии и России, в 4,5 раза - в Южной Корее, в 4 раза - в Малайзии и Таи­ланде. Развитые страны практичес­ки не пострадали.

Кризис 2000-2001 годов был выз­ван массовым обесцениванием ак­ций интернет-компаний («дот-ко-моа»), террористическими атаками 11 сентября 2001 года и скандалами с финансовой отчетностью ведущих фирм США. Последние три кризиса привели к большим потерям инвесторов, но уменьшения мирового ВВП и уровня производства не было. Каждый раз центральные банки помогали пре­одолеть кризисы путем снижения ставок рефинансирования, иногда почти до нуля. Фактически в экономику впрыскивались новые, не подкрепленные активами эмиссион­ные ресурсы, которые служили сти­мулятором выхода из кризиса. Кри­зисы подавлялись за счет обесцени­вания денег и инфляции.

Кризис 2007-2008 годов начался на рынке ипотечного кредитова­ния США, который составляет 54% ВВП или около 7,5 трлн долл. Дело в том, что большинство за­емщиков (80%) получало кредиты с переменной процентной ставкой (кредит subprime ARM). Пока цены на жилье быстро росли, заемщики subprime ARM могли перезанимать деньги и рефинансировать свои кредиты. Од­нако в 2007 году ставка рефинанси­рования продолжала расти, а дома начали быстро дешеветь. Тогда за­емщики этой группы, а их около 1,8 млн человек, лишились возможнос­ти рефинансирования. Невозврат ипотечных кредитов привел к цепной реакции списаний активов в банках, которые использо­вали залоговые активы для создания производных ценных бумаг.

Ипотечный кризис в США 2007 года отрицательно повлиял на всю систему мирового финансового рынка, актуализировал вопросы о признании того, что существует нестабильная зависимость между денежной массой и ценными бумагами, находящимися в обращении, и динамикой номинального ВВП. Главным источником проблем стала деятельность крупных финансовых институтов по выпуску ипотечных облигаций. Так,по оценкам экспертов, начиная с 2005 года, американские банки выдали ипотечных кредитов на сумму около 200 миллиардов долларов. Между тем «Леман бразерс», «Голдмен сакс» и другие банки за эти же годы разместили на фондовых рынках доходных облигаций, базирующихся на кредитных ипотечных договорах на общую сумму не менее 8 триллионов долларов. Таким образом, объем проданных ипотечных облигаций в десятки раз превысил сумму всех выданных кредитов, на которых они основывались.

Поскольку современная мировая экономика представляет собой еди­ный организм, кризис в США быстро вызвал глубокие кризисные явления в большинстве других стран. Рецес­сия началась в крупнейших европей­ских странах. В итоге, располагая триллионными активами, крупнейшие банки мира столкнулись с катастрофической нехваткой реальных средств для осуществления текущих платежей. Мировой банковский сектор охватил кризис, который бумерангом отразился на фондовом рынке. Почти во всех разви­тых странах фондовые индексы снизились на 30-40%.

В сентябре 2008 года кризис в США приобрел масштабы, которые позволяют считать его крупнейшим послевоенным кризисом. Фактичес­ки стали банкротами крупнейшие финансовые организации США, мно­гие десятилетия составлявшие ос­нову финансовой системы крупней­шей экономики мира. Кризис оказался крайне острым и болезненным для банковской системы, инвести­ционных компаний. Он вызвал небывалый обвал фондовых рынков, резкое снижение цен на нефть, на металлы и на многие дру­гие виды сырья.

В этих условиях власти стран с традиционно рыночной экономикой все активнее стали применять нерыночные методы воздействия. Среди них - национализация крупнейших финансовых институтов, скоординированные действия центральных банков по снижению учетных ставок, финансирование сделок по покупке финансовых структур, оказавшихся на грани банкротства, выделение огромных средств из бюджетов на выкуп неликвидных активов. Стало нормой вмешательство регулирующих органов в ход торгов на мировых фондовых площадках.

Основная причина кризиса 2007-2008 года заключается в сис­темной неустойчивости мировой финансовой системы. При малейшем колебании в финансовой системе отдельные ее части, не на­ходящие поддержки в реальном сек­торе, начинают разваливаться, раз­рушаться и обваливаться, увлекая за собой другие части надстройки. Глубина кризиса такова, что для антикризисных программ, потребовались беспрецедентные средства - суммарно триллионы долларов. В Америке, в евро­пейских странах, в России, в Казахстане для борьбы с кризисом мобилизованы огромные денежные средства. Таких масштабных антикризисных программ по всему миру история еще не знала.

Однако, мировые эксперты в 2012 году ожидают новую волну мирового финансового кризиса, которая потребует коренных реформ в геополитике, экономике и социальной сфере. В этой связи начнут формироваться новые экономическая и социально-политическая модели развития, отвечающие вызовам XXI в. Эти реформы будут иметь огромное значение для международного сообщества в целом и получат широкое распространение в мире.

Вопросы для самоконтроля:

1) К какому периоду относится формирование мирового финансового рынка?

2) Какие характерные признаки присущи мировому финансовому рынку на третьем этапе развития?

3) Какую роль играют электронные орговые системы в консолидации мировых финансовых рынков?я

4) Какие положительные и негативные факторы порождает глобализация финансовых ресурсов?

5) Каковы причины, вызвавшие системные кризисы в развитии мирового финансового рынка 2007 года?

6) Каковы основные причины кризиса 2007-2008 года?

1. Суэтин А.А. Международный финансовый рынок: учебник.-М.:КНОРУС, 2007. – С. 13-46.

2. Слепова В.А., Звонова Е.А. Международный финансовый рынок: учебное пособие.- М.: Магистр, 2007. – С.44-64.

3. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения. Учебник / Под ред. проф. Красавиной Л.Н. – 3-е изд., перераб., и доп. – М.:Финансы и статистика, 2007. -576 с.

4. Мировой финансовый рынок и его структура // Электронный ресурс: http://fin-result.ru/finansovyj-rynok1.html.

5. Шипова Е. Модели посткризисного развития // Рынок ценных бумаг Казахстана, 2010. – № 4-5, 10. – С.30-34.

6. Шипова Е. Модели посткризисного развития // Рынок ценных бумаг Казахстана, 2010. – № 10. – С.18-22.

7. Садуов Е. Долгая дорога вверх // Рынок ценных бумаг Казахстана, 2010. – № 7-8. – С.17-20.

Истории известно немало мировых кризисов: всеобъемлющих или затрагивающих узкий круг стран, затяжных и менее продолжительных – их причины, как правило, всегда различны, а последствия – на редкость схожи. Кризисные явления накладывают отпечаток не только на экономику стран, но и на человеческие судьбы, превращая многих людей (иногда даже самых обеспеченных) в нищих буквально за день.

ХХ век был богат на мировые экономические кризисы . Немалую роль в этом сыграли Первая и Вторая мировые войны, в ходе которых финансовые рынки стран превратились в «руины», подобно городам после бомбардировок...

Финансовый кризис 1907 года

Череду кризисов ХХ века открывает кризис 1907 года, затронувший 9 стран. Причины его – сугубо экономические, выраженные в увеличении Банком Англии учетной ставки до 6% с первоначальных 3,5%. Целью таких действий Великобритании было желание пополнить свои резервы золота. Приток капитала в страну оказался просто невероятным, основным его источником стали США. Соответственно в самих Соединенных Штатах это привело к негативным последствиям: краху фондового рынка, снижению деловой активности, кризису ликвидности и затяжной рецессии экономики. Данные события не замедлили отразиться на Италии, Франции и некоторых других странах.

Мировой кризис 1914 года

Мировой финансовый кризис 1914 года возник в преддверии Первой мировой войны. Его причиной стала полная распродажа ценных бумаг, выпущенных иностранными эмитентами. Денежные ресурсы требовались государствам для финансирования происходящих военных действий, и США, Великобритания, Германия, Франция и некоторые другие страны без раздумий продавали имевшиеся у них ценные бумаги. Данный мировой кризис, пожалуй, единственный из всех не развивался по «принципу домино», а возник в большинстве стран практически в одно и то же время. Мировые и национальные рынки товаров и денег потерпели крах. В ряде стран ситуация была спасена благодаря вмешательству со стороны Центральных банков.

Завершилась Первая мировая война также кризисом 1920-1922 годов, вызванного послевоенной дефляцией на фоне , а также валютными и банковскими кризисами в ряде стран.

1929-1933 годы – Великая депрессия

«Черных» дней в истории кризисов немало, и большая часть из них связана с США. Именно с «черного четверга» 24 октября 1929 года начался следующий мировой кризис, обернувшейся великой депрессией, отразившейся на всем мире. Началось все с резкого падения индекса Доу Джонса и курсов акций на Нью-Йоркском фондовом рынке. После окончания Первой мировой войны экономика США переживала небывалый подъем, а рынок ценных бумаг стал привлекательной площадкой для инвестирования средств со стороны других государств, что вызвало отток капитала из стран Латинской Америки и Европы. Обвал на фондовой бирже на фоне ужесточения монетарной политики ФРС США привел к множественным фондовым кризисам по всему миру. За этим незамедлительно последовал спад производства во всех странах, затронутых кризисом, в среднем на половину, и как следствие – огромных масштабов безработица. В условиях господствия системы «золотого стандарта» власти многих государств не могли производить необходимые денежные вливания в экономику, что только усугубляло ситуацию. Кризис властвовал по миру до 1933 года, а его отголоски ощущались вплоть до 40-х годов прошлого века.

Кризис 1957 года

После окончания Второй мировой войны первым кризисом, охватившим сразу несколько стран, стал кризис 1957 года. Поразил он США, Канаду, Великобританию, Нидерланды, Бельгию и ряд других стран капиталистической системы. Продолжался кризис до середины 1958 года.

Нефтяной кризис 1973-1974 годов

Кризис 1973-1974 годов получил название нефтяного, поскольку его причиной стал резкий и беспрецедентный рост цен на нефть, которые увеличились почти на 400% (с 3 до 12 долларов за баррель). Частично причиной такого явления было уменьшение объемов добычи нефти в арабских странах, частично – война Израиля против Сирии и Египта. Все страны-союзники Израиля (в том числе и США) перестали получать поставки нефти от арабских стран. В ходе кризиса четко обнажилась зависимость экономики развитых стран от цен на энергоносители.

1987 год

И вновь на долю США выпадает черный день – «черный понедельник» 19 октября 1987 года, когда происходит очередной крах фондового рынка страны за счет резкого падения индекса Dow Jones Industrial на 22,6%. Вслед за США рухнули и фондовые рынки Канады, Австралии, Южной Кореи, Гонконга.

Далее следовала череда более локализованных кризисов: в 1994-1995 годах – Мексиканский кризис , в 1997 году – Азиатский кризис и в 1998 году – Российский кризис .

Кризис 1998 года оказался для России одним из самых трудных за всю историю. Девальвация, дефолт… лежали в огромном размере государственного долга, низком уровне цен на сырье в мире, а также в большой задолженности государства по погашению ГКО, сроки по которым уже прошли.

Такова история мировых кризисов ХХ века. Его преемник – XXI век уже начал свою запись «черных дней»...

До развития мировой рыночной экономики кризисы носили преимущественно локальный характер, оставаясь проблемой отдельного государства. В XX веке с ростом процессов экономической интеграции кризисы начали приобретать глобальный масштаб: установившиеся тесные связи между различными странами повлекли за собой зависимость их экономик.

Первый мировой кризис XXI века начался 15 сентября 2008 года, когда о своем банкротстве объявил крупнейший финансовый конгломерат — американский инвестиционный банк Lehman Brothers. Однако за истекшие 100 лет в мире произошло немало экономических потрясений, которые человечеству пришлось пережить.

Первый мировой кризис 1900–1903 гг.

Первый разразился в начале прошлого столетия и продолжался с 1900 по 1903 год. Это был так называемый кризис перепроизводства, вызванный резким экономическим подъемом в капиталистических странах. В результате началось падение цен на энергетические ресурсы, многие предприниматели разорились, а в странах Европы и Америки огромными темпами росла безработица. Выстоять смогли лишь крупные монополии и картели, поэтому после кризиса в развитых государствах усилились процессы монополизации производства.

В России кризисные явления начались еще раньше: 1899 год ознаменовался банкротствами крупных промышленных предприятий, крах потерпели металлургические и машиностроительные компании, замедлились темпы строительства железных дорог, резко сократилась добыча сырья. Буквально за несколько лет российская экономика достигла своего дна, выйти из кризиса удалось лишь в 1905 году после революционных событий и окончания русско-японской войны.

Банковская паника 1907 года

В 1907 году британский Центробанк неожиданно повысил учетную ставку. Великобритания нуждалась в свежих поступлениях денежных средств, чтобы увеличить свои золотовалютные запасы. Заманчивое предложение сработало и вызвало приток внешнего капитала: многие инвесторы уходили из банков США и вкладывали свои средства в британскую экономику.

В результате фондовая биржа Нью-Йорка обвалилась, население страны поддалось паническим настроениям и бросилось забирать свои сбережения из банков США. Некоторые финансовые учреждения вынуждены были объявить себя банкротами. Подобные явления наблюдались также во Франции и в Италии, но в значительно меньшей степени, чем в США.

Великая депрессия 1929–1941 гг.

События Великой депрессии в США спровоцировали биржевые спекуляции и растущее потребление со стороны населения. Только за короткий промежуток времени с 1928 по 1929 гг. стоимость ценных бумаг выросла на 40%, объемы торговли увеличились в 2,5 раза — с 2 млн. до 5 млн. акций в день. Никого не смущали столь резкие темпы роста котировок, все рассчитывали на гигантские прибыли в будущем.

Образовавшийся пузырь лопнул 24 октября 1929 года, когда фондовый промышленный индекс Доу-Джонса понизился до значения 381,17. Неожиданное снижение породило панику на рынке, держатели акций начали избавляться от ранее приобретенных ценных бумаг. Только за 1 день было продано 12,9 млн. акций, биржевой индекс упал еще на 11%. Этот день вошел в мировую историю как «черный четверг».

За «черным четвергом» наступила «черная пятница», затем последовали «черный понедельник» и «черный вторник». За этот короткий промежуток времени было продано около 30 млн. ценных бумаг. Тысячи инвесторов разорились, их потери оценивались более чем в 30 млрд. долларов.

Разорение акционеров повлекло за собой закрытие банков, предоставлявших кредит на приобретение ценных бумаг. Финансовые учреждения вынуждены были признаться в своей несостоятельности, объявляли себя банкротами. Предприятия, лишенные возможности получить кредит, не смогли нормально функционировать дальше и также вынуждены были закрыться. В стране катастрофическими темпами росла безработица.

Темпы экономического роста США снизились на 31% за первые несколько лет Великой депрессии. Сильно пострадала промышленность и сельское хозяйство: цены на фермерскую продукцию упали на 53%, спад производства составил почти 50%.

Восстанавливаться от потрясений американская экономика начала лишь после прихода к власти президента Франклина Рузвельта весной 1933 года. Его политика «сильной руки» принесла ощутимые плоды, депрессия уступила место подъему. Окончательно выйти из кризиса Соединенным Штатам удалось лишь после Второй мировой войны.

От кризиса в Америке пострадали и страны Западной Европы, сильнее всех – Великобритания и Германия. За несколько лет до случившегося краха в Нью-Йорке Великобритания вернула английскому фунту его довоенный номинал. В результате национальная валюта стала переоцененной, собственный экспорт подорожал и потерял конкурентоспособность.

Для поддержания своей денежной единицы Великобритания вынуждена была взять кредит в США. После событий «черного четверга» разразившийся кризис шагнул за океан: сначала накрыл Великобританию, а оттуда распространился в другие государства Европы, едва оправившиеся после тяжелых событий Первой мировой войны.

Нефтяной кризис 1973 года

Кризис 1973 года возник на фоне событий очередной арабо-израильской войны. Государства – члены ОПЕК (организации экспортёров нефти) заявили о своем решении сократить добычу нефти и прекратить экспорт в те страны, которые поддержали Израиль в этом военном конфликте.

В итоге в течение одного года цены на нефть поднялись в 4 раза. Описываемые события сыграли положительную роль для экспортеров нефти и отрицательно сказались на покупателях. Советский Союз в итоге занял ведущее место среди продавцов энергоресурсов и значительно усилил свой международный авторитет.

Рост цен на энергоносители стал причиной кризиса в крупных развитых странах — Франции, Италии, США, ФРГ и Японии. Начались проблемы с энергоснабжением жилых зданий и учреждений, подскочили цены на бензин, упало производство, выросла инфляция. Падение производства вызвало рост безработицы – почти 15 миллионов человек были уволены.

Для преодоления кризиса правительства этих стран ввели режим жесткой экономии, разработали эффективные методы энергосбережения, стали использовать природный газ и уголь, начали развивать собственную ядерную энергетику.

Азиатский кризис 1997–1998 гг.

В середине 90–х годов назрел новый масштабный экономический кризис, охвативший страны Азиатско-тихоокеанского региона (АТОР). До этого времени экономики стран, именуемых азиатскими тиграми, стремительно росли высокими темпами. Сингапур, Южная Корея, Тайвань за короткое время стали ведущими странами в своем регионе. Стремительное развитие и мощные вливания иностранного капитала привели к перегреву экономик, в результате начался кризис.

Вслед за рухнувшими последовал стремительный отток иностранных инвестиций из экономик этих государств, национальные валюты обесценились в 2-4 раза, выросла инфляция. Менее всего от кризисных явлений пострадали Сингапур, Япония и Тайвань, сильнее ощутили удар экономики Таиланда, Южной Кореи, Индонезии и Малайзии. В 1998 году экономический кризис начался в России.

Выйти из кризиса государствам Юго-Восточной Азии помогли заимствования Международного валютного фонда.

Мировой финансовый кризис 2008–2009 гг.

Сильнейшим потрясением нашего времени стали события 2008 года, когда разразился мировой финансовый кризис, вызванный перегревом рынка активов. В России причиной кризисных явлений в экономике стал перегрев рынка «черного золота»: в течение нескольких месяцев цены на нефть росли гигантскими скачками, как только цена поднялась выше 72 долларов за баррель, экспертам стало очевидно, что кризис неизбежен.

Кризисные явления наблюдались в течение полутора лет, постепенно экономики отдельных государств начали восстанавливаться. Хотя по некоторым оценкам авторитетных экспертов, последний кризис не закончился, и те негативные явления, которые наблюдаются в мировой экономике сейчас, являются продолжением кризиса 2008 года — его второй волной.